Abstrakti:Uuden vuosisadan alusta lähtien nikkeliteollisuuden laiteteknologian jatkuvan läpimurron ja uuden energiateollisuuden nopean kehityksen myötä maailmanlaajuinen nikkeliteollisuuden rakenne on muuttunut merkittävästi, ja kiinalaisrahoitteisilla yrityksillä on ollut tärkeä rooli maailmanlaajuisen nikkeliteollisuuden uudistamisen edistämisessä. Samalla ne ovat myös merkittävästi parantaneet maailmanlaajuisen nikkelin toimitusketjun turvallisuutta.
Kunnioita markkinoita ja kunnioita markkinoita – Kuinka parantaa Kiinan nikkelin toimitusketjun turvallisuutta "nikkelifuurien välikohtauksen" jälkeen
Uuden vuosisadan alusta lähtien nikkeliteollisuuden laiteteknologian jatkuvan läpimurron ja uuden energiateollisuuden nopean kehityksen myötä globaali nikkeliteollisuuden rakenne on muuttunut merkittävästi, ja kiinalaisrahoitteisilla yrityksillä on ollut erittäin tärkeä rooli globaalin nikkeliteollisuuden rakenteen uudistamisen edistämisessä. Samalla ne ovat myös merkittävästi edistäneet globaalin nikkelin toimitusketjun turvallisuutta. Mutta Lontoon nikkelifutuurien hinta nousi maaliskuussa ennennäkemättömät 248 % kahdessa päivässä, mikä aiheutti vakavaa vahinkoa todellisille yrityksille, mukaan lukien Kiina. Tätä varten kirjoittaja kertoo, miten nikkeliteollisuuden rakenteen muutoksia viime vuosina yhdistettynä "nikkelifutuuritapaukseen" voidaan parantaa Kiinan nikkelin toimitusketjun turvallisuuden parantamiseksi.
Muutokset nikkeliteollisuuden maailmanlaajuisessa rakenteessa
Nikkelin kulutus on kasvanut nopeasti, ja Kiina on maailman nikkelin kulutuksen suurin tekijä. Kiinan värimetallien teollisuusyhdistyksen nikkeliteollisuusosaston tilastojen mukaan maailmanlaajuinen primäärinikkelin kulutus nousee 2,76 miljoonaan tonniin vuonna 2021, mikä on 15,9 % enemmän kuin vuonna 2001 ja 1,5 kertaa enemmän kuin vuonna 2001. Vuonna 2021 Kiinan raakanikkelin kulutus nousee 1,542 miljoonaan tonniin, mikä on 14 % enemmän kuin vuonna 2001 ja 18 kertaa enemmän kuin vuonna 2001. Sen osuus maailmanlaajuisesta kulutuksesta on kasvanut 4,5 prosentista vuonna 2001 nykyiseen 56 prosenttiin. Voidaan sanoa, että 90 % maailmanlaajuisen nikkelin kulutuksen kasvusta uuden vuosisadan alusta lähtien tuli Kiinasta.
Kulutusrakenteen näkökulmasta ruostumattoman teräksen kulutus on periaatteessa vakaata ja nikkelin osuus akkuteollisuudessa kasvaa jatkuvasti. Viimeisten kahden vuoden aikana uusi energiasektori on johtanut maailmanlaajuisen primäärinikkelin kulutuksen kasvua. Tilastojen mukaan vuonna 2001 Kiinan nikkelin kulutusrakenteessa nikkelin osuus ruostumattomasta teräksestä oli noin 70 %, galvanointiin käytetyn nikkelin osuus 15 % ja akkujen osuus vain 5 %. Vuoteen 2021 mennessä nikkelin osuus ruostumattomasta teräksestä Kiinan nikkelin kulutuksesta on noin 74 %, akkujen osuus nousee 15 prosenttiin ja galvanointiin käytetyn nikkelin osuus laskee 5 prosenttiin. Ei ole koskaan ennen nähty, että uuden energiateollisuuden siirtyessä nopeaan kaistalle nikkelin kysyntä kasvaa ja akkujen osuus kulutusrakenteesta kasvaa entisestään.
Raaka-aineiden toimitusmallin näkökulmasta nikkeliraaka-aineet ovat muuttuneet pääasiassa nikkelisulfidimalmista lateriittimalmiksi, ja nikkelisulfidimalmi on ollut yhteisomistuksessa. Entiset nikkelivarat olivat pääasiassa nikkelisulfidimalmia, jonka maailmanlaajuiset resurssit olivat erittäin keskittyneitä, ja nikkelisulfidivarat keskittyivät pääasiassa Australiaan, Kanadaan, Venäjälle, Kiinaan ja muihin maihin, ja niiden osuus maailman nikkelivarannoista oli tuolloin yli 50 %. Uuden vuosisadan alusta lähtien lateriittinikkelimalmi-nikkeli-rautateknologian soveltamisen ja edistämisen myötä Kiinassa lateriittinikkelimalmia on kehitetty ja sovellettu laajamittaisesti Indonesiassa ja Filippiineillä. Vuonna 2021 Indonesiasta tulee maailman suurin nikkelin tuottaja, mikä on kiinalaisen teknologian, pääoman ja Indonesian resurssien yhdistelmän tulosta. Kiinan ja Indonesian välinen yhteistyö on antanut merkittävän panoksen maailmanlaajuisen nikkelin toimitusketjun vaurauteen ja vakauteen.
Tuoterakenteen näkökulmasta nikkelituotteet kiertokulussa kehittyvät monipuolistumiseen. Nikkeliteollisuusosaston tilastojen mukaan vuonna 2001 maailmanlaajuisessa nikkelin primäärituotannossa jalostettu nikkeli muodosti pääaseman, ja lisäksi pieni osa oli nikkeliferronikkeliä ja nikkelisuoloja. Vuoteen 2021 mennessä jalostetun nikkelin osuus maailmanlaajuisesta nikkelin primäärituotannosta on laskenut 33 prosenttiin, kun taas nikkeliä sisältävän NPI-rautaraudan (nikkeliharauta) osuus on noussut 50 prosenttiin ja perinteisen nikkeli-rautaraudan ja nikkelisuolojen osuus on 17 prosenttia. Jalostetun nikkelin osuuden maailmanlaajuisesta nikkelin primäärituotannosta odotetaan laskevan edelleen vuoteen 2025 mennessä. Lisäksi Kiinan nikkelin primäärituoterakenteen näkökulmasta noin 63 % tuotteista on NPI-rautaa (nikkeliharautaa), noin 25 % tuotteista on jalostettua nikkeliä ja noin 12 % tuotteista on nikkelisuoloja.
Markkinatoimijoiden muutosten näkökulmasta yksityisistä yrityksistä on tullut Kiinan ja jopa koko maailman nikkelin toimitusketjun päävoima. Nikkeliteollisuusosaston tilastojen mukaan Kiinan 677 000 tonnista primaarinikkeliä tuotettiin vuonna 2021 viisi suurinta yksityistä yritystä, mukaan lukien Shandong Xinhai, Qingshan Industry, Delong Nickel, Tangshan Kaiyuan, Suqian Xiangxiang ja Guangxi Yinyi, tuottivat primaarinikkeliä 62,8 %. Erityisesti ulkomaisen teollisuuden sijoittumisen osalta yksityiset yritykset muodostavat yli 75 % ulkomaisista investoinneista, ja Indonesiaan on muodostunut täydellinen teollisuusketju lateriittinikkelikaivosten kehittämisestä nikkeliin, raudasta ja ruostumattoman teräksen tuotannosta.
"Nikkelifutuuritapauksella" on merkittävä vaikutus markkinoihin
Vaikutukset ja ongelmat, jotka paljastuvat
Ensinnäkin LME:n nikkelifutuurien hinta nousi rajusti 7.–8. maaliskuuta, yhteensä 248 % kahden päivän aikana. Tämä johti suoraan LME:n futuurimarkkinoiden keskeyttämiseen ja Shanghain nikkelin jatkuvaan nousuun ja laskuun Shanghain futuuripörssissä. Futuurihinta ei ainoastaan menetä ohjaavaa merkitystään spot-hintaan nähden, vaan se myös luo esteitä ja vaikeuksia yrityksille raaka-aineiden hankinnassa ja suojautumistoiminnassa. Se myös häiritsee nikkelin normaalia tuotantoa ja toimintaa sekä tuotantoketjun alku- että loppupäässä, aiheuttaen vakavaa vahinkoa maailmanlaajuiselle nikkelille ja siihen liittyville tuotantoketjun alkupään ja loppupään yksiköille.
Toinen on se, että "nikkelifutuurien välikohtaus" on seurausta yritysten riskienhallintatiedon puutteesta, yritysten kunnioituksen puutteesta rahoitusfutuurimarkkinoita kohtaan, LME-futuurimarkkinoiden riittämättömästä riskienhallintamekanismista ja geopoliittisten mutaatioiden päällekkäisyydestä. Sisäisten tekijöiden näkökulmasta tämä tapaus on kuitenkin paljastanut ongelman, että nykyiset läntiset futuurimarkkinat ovat kaukana tuotanto- ja kulutusalueista, eivätkä ne pysty vastaamaan todellisen teollisuuden tarpeisiin, eikä nikkelijohdannaisfutuurien kehitys ole pysynyt alan kehityksen ja muutosten mukana. Tällä hetkellä kehittyneet taloudet, kuten länsimaat, eivät ole suuria ei-rautametallien kuluttajia eivätkä merkittäviä tuottajia. Vaikka varastointi on maailmanlaajuista, useimpia satamavarastoja ja varastoyhtiöitä hallitsevat vanhat eurooppalaiset kauppiaat. Samaan aikaan tehokkaiden riskienhallintamenetelmien puutteen vuoksi on olemassa piileviä vaaroja, kun yhteisöyritykset käyttävät futuurityökalujaan. Lisäksi nikkelijohdannaisfutuurien kehitys ei ole pysynyt mukana, mikä on myös lisännyt nikkeliin liittyvien oheistuoteyritysten kaupankäyntiriskejä tuotteiden arvon säilyttämisen toteuttamisessa.
Kiinan nikkelin toimitusketjun päivittämisestä
Joitakin inspiraatioita turvallisuuskysymyksistä
Ensinnäkin, noudata kokonaisvaltaista ajattelua ja ota aloite riskien ehkäisyssä ja hallinnassa. Värimetalliteollisuudelle on tyypillisiä markkinoinnin, kansainvälistymisen ja finanssialisoitumisen piirteitä. Siksi alan yritysten tulisi parantaa riskien ehkäisyn tietoisuutta, luoda kokonaisvaltaista ajattelua ja parantaa riskienhallintatyökalujen soveltamista. Yritysten on kunnioitettava markkinoita, pelättävä niitä ja säänneltävä toimintaansa. "Ulkopuolelle" suuntautuvien yritysten on oltava täysin perehtyneitä kansainvälisiin markkinasääntöihin, laadittava hätätilannesuunnitelmia ja vältettävä ulkomaisen spekulatiivisen rahoituspääoman metsästystä ja kuristamista. Kiinalaisrahoitteisten yritysten tulisi oppia kokemuksista ja läksyistä.
Toinen tavoite on nopeuttaa Kiinan nikkelifutuurien kansainvälistymisprosessia ja parantaa Kiinan irtohyödykkeiden hinnoitteluvoimaa. "Nikkelifutuurien välikohtaus" korostaa asiaankuuluvien ei-rautametallifutuurien kansainvälistymisen edistämisen tärkeyttä ja kiireellisyyttä, erityisesti alumiini-, nikkeli-, sinkki- ja muiden lajikkeiden kansainvälisten levyjen myynninedistämisen nopeuttamisen kannalta. Ylimmän tason suunnittelun mukaisesti, jos resurssimaa voi omaksua markkinalähtöisen hankinta- ja myyntihinnoittelumallin "kansainvälinen alusta, takuilla toimittaminen, nettohintatapahtuma ja RMB-nimitys", se ei ainoastaan luo Kiinan imagoa vakaana markkinalähtöisenä kauppakumppanina, vaan myös parantaa Kiinan irtohyödykkeiden hinnoittelukykyä. Se voi myös vähentää ulkomailla toimivien kiinalaisten rahoittamien yritysten suojausriskiä. Lisäksi on tarpeen vahvistaa nikkeliteollisuuden muutosten tutkimusta ja tehostaa nikkelijohdannaisfutuurien lajikkeiden viljelyä.
Kiinan nikkelin toimitusketjun päivittämisestä
Joitakin inspiraatioita turvallisuuskysymyksistä
Ensinnäkin, noudata kokonaisvaltaista ajattelua ja ota aloite riskien ehkäisyssä ja hallinnassa. Värimetalliteollisuudelle on tyypillisiä markkinoinnin, kansainvälistymisen ja finanssialisoitumisen piirteitä. Siksi alan yritysten tulisi parantaa riskien ehkäisyn tietoisuutta, luoda kokonaisvaltaista ajattelua ja parantaa riskienhallintatyökalujen soveltamista. Yritysten on kunnioitettava markkinoita, pelättävä niitä ja säänneltävä toimintaansa. "Ulkopuolelle" suuntautuvien yritysten on oltava täysin perehtyneitä kansainvälisiin markkinasääntöihin, laadittava hätätilannesuunnitelmia ja vältettävä ulkomaisen spekulatiivisen rahoituspääoman metsästystä ja kuristamista. Kiinalaisrahoitteisten yritysten tulisi oppia kokemuksista ja läksyistä.
Toinen on nopeuttaa Kiinan nikkelifutuurien kansainvälistymisprosessia ja parantaa Kiinan irtohyödykkeiden hinnoitteluvoimaa. "Nikkelifutuurien välikohtaus" korostaa asiaankuuluvien ei-rautametallifutuurien kansainvälistymisen edistämisen tärkeyttä ja kiireellisyyttä, erityisesti alumiinin, nikkelin, sinkin ja muiden lajikkeiden kansainvälisten levyjen myynninedistämisen kannalta. Ylimmän tason suunnittelun mukaisesti, jos resurssimaa voi omaksua markkinalähtöisen hankinta- ja myyntihinnoittelumallin "kansainvälinen alusta, takuilla toimittaminen, nettohintatapahtuma ja RMB-nimitys", se ei ainoastaan luo Kiinan imagoa vakaana markkinalähtöisenä kauppakumppanina, vaan myös parantaa Kiinan irtohyödykkeiden hinnoittelukykyä. Se voi myös vähentää ulkomailla toimivien kiinalaisten rahoittamien yritysten suojausriskiä. Lisäksi on tarpeen vahvistaa nikkeliteollisuuden muutosten tutkimusta ja tehostaa nikkelijohdannaisfutuurien lajikkeiden viljelyä.
Julkaisun aika: 12.4.2022